고용 악화 베트남과 테슬라가 상쇄! 칩스법 오히려 혜택 확대! 반도체 기대감 7월 3일 장전 시황

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고용 악화 베트남과 테슬라가 상쇄! 칩스법 오히려 혜택 확대! 반도체 기대감 7월 3일 장전 시황

평생선물 2025. 7. 3. 06:55

# 미국 시장 이야기

1. 美 6월 민간 고용 2년여 만에 첫 감소

美 6월 민간고용 쇼크…2년 3개월 만에 첫 감소(종합)

美 6월 민간고용 쇼크…2년 3개월 만에 첫 감소

2. 뉴욕증시, 민간고용 '쇼크'에 동반 약세 출발

[속보]뉴욕증시, 하락 출발…6월 민간 고용 예상 밖 감소

3. 뜨거운 강세장, 흥분한 개인, 냉정한 기관…누가 맞을까, 하반기 증시 향방은?[오미주]

https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2025070215442626433

4. 7월은 '상승의 달' 美증시 반등할까

최근 10년 연속 강세장 이어가

1분기 실적 이후 투심 개선 기대/ "AI 모멘텀은 구조적 확대 국면"

https://www.sedaily.com/NewsView/2GV715RL90

민간 고용 쇼크 악재를 베트남 관세 협상 타결과 테슬라가 살렸다.

미국 시장은 이렇게 정리하면 쉬울 것 같습니다.

1. 구글 AI의 진화…사람과 함께 보고 듣고 대화한다

2. MS, 두번째 대규모 감원…AI 투자 늘리고 9천명 해고

3. 가상화폐 업체 리플, 은행 인가 신청…"스테이블코인 신뢰 제고"

4. "미장 '주도주' 된다"…스테이블코인 '약발’

5. "비트코인이 담보가 되는 스테이블코인 출시할것"

6. 형지글로벌, 스테이블코인 시장 진출 소식에 상한가[핫스탁](종합)

7. 스테이블코인 사업 진출에 비상장주식 두나무 급등세

엔비디아 포함 반도체가 상승한 것은 칩스법이 우려와 달리 35% 확대로 지원이 늘고요.

엔비디아나 여러 반도체 종목들이 목표가 상향, 추천주가 되고요.

AI에 스테이블 코인이 합쳐지면서 뭐 양자컴도 오르고

오늘은 어제와 달리 기술주 잔칫날이었고요.

오늘 밤은 반일, 내일은 전일 휴장을 반영해서

휴가 전에 바짝 올려버리네요. 종가 5분 남기고 더 올려버렸습니다.

우리나 미국이나 스테이블 코인 한다면 급등 나오는 흐름!

그런데 네이버는 조정 중 쩝

1. 테슬라, 차량 인도량 14% 감소…연간 2년 연속 감소세 기록

테슬라는 2분기에 약 384,000대의 차량을 인도했다고 보고했는데, 이는 작년 대비 14% 감소한 수치이며 두 분기 연속 감소세를 보였습니다.

테슬라의 주가는 수요일 마감 시점을 기준으로 올해 22% 하락했는데, 이는 기술 대형주 중 최악의 실적입니다.

테슬라는 특히 새롭고 저렴한 모델을 판매하는 중국 전기 자동차 제조업체와의 경쟁이 치열하고, CEO인 일론 머스크에 대한 정치적 반발이 거세지고 있습니다.

2. 테슬라, 6월 중국 판매 8개월 만에 감소세 멈춰

71,599대로 5월보다 16.1%, 전년대비 0.8% 증가

https://www.hankyung.com/article/202507024834i

3. 일론 머스크 테슬라 판매 감소에 미국 유럽 직접 챙긴다, '결자해지' 예고

https://www.businesspost.co.kr/BP?command=article_view&num=401619

4. 테슬라, 2분기 차량 인도량 13% 감소…2개 분기 연속 부진

5. 韓개미의 테슬라 사랑···급락에도 레버리지 베팅

테슬라는 2년 연속 인도량 감소

하지만 시장은 예상한 것만큼은 아니네 이런 해석인지

머스크가 이제 판매 감소 챙긴다는 소식에 반응하는지

중국 판매 감소가 멈춘 것에 반응하는지 일단 주가는 5% 상승입니다.

수급 장난질 같습니다. 옵션으로나 개인들이 그냥 사서 올린 것 같습니다.

워낙 테슬라는 종교에 가까우니 뭔 호재 하나라도 있으면

주가 올리는 도구로 사용하니 말입니다.

주간 시장에서 0.11% 상승 출발은 하락이었던 대만인데

MSCI 대만은 미국 시장과 함께 2% 상승입니다.

MSCI 한국은 미국 시장 하락 때 약세였다가 자정 이후 반등해서 0.43% 상승

야간 선물도 하락까지 하다가 자정 이후 추세 만들면서 끝까지 상승해서 0.55% 상승마감입니다.

우리 시장 정규장 종료 이후 상법 개정 소식이 있었는데

야간 선물이나 MSCI 한국 지수는 이걸 반영 안 하는 것 같았고요.

베트남과 관세 협상 소식으로 미국 시장이 반등하면서 같이 반등하는 수준입니다.

그럼 미국 시장에서 반도체가 좋았으니

오늘 반도체 2대장에게 기대가 되고요.

혹시나 상법 개정이 오늘 통과가 되면 이게 뉴스에 팔라가 될지

일부 기대했던 집중 투표제 제외로 실망 매물이 나올지는 더 지켜봐야겠습니다.

오늘은 베트남 관세 협상 타결, 반도체 강세가 호재입니다.

우리는 위클리 만기날이고 미국은 오늘 반일장이고 휴장 앞두고 있어서

나스닥 100 선물 움직임이 크게 나올 수 있을까 싶고요.

베트남은 협상 완료인데 일본은 아직이어서 일본은 계속 관세로 약세일지

이게 우리랑 동조화가 되는지도 지켜보고요.

베트남 협상이 미국에 호재지만 우리나 일본은 압박 요인일 수도 있지 않겠습니까??

빨리 해라! 뭐 이런 식으로

수요일은 위로 어제는 아래로 큰 변동성을 만들어서

오늘 위클리 옵션 만기날은 잔잔할지 모르겠습니다.

이틀 변동이 너무 심해서 좀 쉬기도 해야 할 것 같은데

뭐 돈 버는 일리면 쉴 리가 있겠나 싶기도 하고요.

하여간 위아래 변동성이 최근 굉장히 심합니다.

주도주 변화도 심하고요. 오전 급등을 오후까지 유지 못 하기도 하고요.

줄 챙 전략도 유효한 것 같습니다.

1. 폭스콘, 인도 아이폰 공장서 중국 인력 철수…"애플에 악재"

2. 유럽중앙은행, 유로화 초강세에 “이제 저물가 우려”

# 주목해야 할 이야기

1. [속보]국제 유가-천연가스, 미국-베트남 무역협상 타결에 수요 증가 기대 동반 상승

천연가스, 100만 BTU당 전날보다 0.064달러(1.87%) 오른 3.479달러

WTI는 전장 대비 2.00달러(3.06%) 오른 배럴당 67.45달러에 마감

2. 국제금값·은값·구릿값·국제유가·천연가스 '일제히 껑충'...무슨 일?

미국 민간고용 '뚝'...미국 경기침체 우려 부각

이에 달러는 절하 vs 금, 은 등 안전자산은 상승

달러 절하 속 주요 상품가격 일제히 상승 또는 급등

트럼프 "여건 되면 미국 비축유 채울 것"...유가 견인

이란, 핵사찰 거부..중동불안 재부각...유가 급등

중동 불안에 최근 추락하던 천연가스도 이날엔 급등

이날 유가 급등 속 뉴욕증시 에너지 섹터 주가도 껑충

3. 1년새 37%↑ 고공행진 금값에 너도나도 ‘골드러시’…상반기 금 거래량 ‘역대 최대

다들 금 찾더니…KRX금시장, 개설 이후 사상 최대 거래량

4. 구리·팔라듐 ETF '쑥'…주간 상품 수익률 1위

5. 미국, 우크라에 약속한 포탄과 방공 무기 지원 중단..."우리도 부족"

"무기 비축량 부족해 지원 중단"...바이든표 지원 폐기

https://www.newspim.com/news/view/20250702000695

6. 다음주 美관세 15% 더? … 상호관세 만료 코앞인데 車·철강은 초토화, 협상은 난항

올 상반기 수출 3347억달러 … 지난해보다 0.03% 감소

대미 수출 3.7% 줄어 …자동차 16.8%·철강 11.2% 급감

7월 8일 이후 추가 관세 15% 부과 되면 반도체 등 경제 충격

전문가 "이대로 가면 경기 침체, 무역 흑자 줄이고 관세 낮춰야"

https://biz.newdaily.co.kr/site/data/html/2025/07/02/2025070200121.html

현대제철이 어제 오전에는 하락하다가 막판에 올려서 2%대 상승

포스코도 4% 상승 철강이 상승 기세를 잡았나 싶기도 하고

하여간 기사는 부정적인 내용이 차고 넘치지만 주가는 상승 유지 잘합니다..

오늘은 에너지가 다 2%대 상승

구리가 2.98%로 제일 좋고 은이 1.61%, 금이 0.54%

모처럼 원자재 모두 상승한 날이어서

오늘 우리 업종도 원자재 쪽은 정말 좋을 것 같네요.

1. 수주 바람 한껏…풍력주, 부활 신호탄 쏘나?

https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2025070215091130836

2. [신재생에너지 패권 잡아라] “차이나와 차이 줄이자”...美·日·유럽, 중국 따라잡기 박차

https://www.segyebiz.com/newsView/20250702513516

3. 태양광 발전 힘입어 국내 화석연료 발전원 사상 처음 50% 밑으로 떨어져

- 2025년 4월 석탄 발전 역대 최저…태양광으로 에너지 전환

- 정부, 탈석탄 시점 2040년 이전으로 앞당겨야

https://www.impacton.net/news/articleView.html?idxno=15663

4. 이날 특징주로는 태양광 관련주가 대거 상승했다. 솽량제넝(雙良節能), 이징광뎬(億晶光電), 카이성신넝(凱盛新能) 등이 상한가를 기록했다.

중국 매체 상하이유색망(上海有色網)은 일부 태양광 유리기판 업체들이 시장 동향에 대해 공동으로 협의했으며, 이번 달 생산 역량의 30% 수준의 감산에 나섰다고 2일 전했다. 감산은 3분기 내내 이어질 것으로 전해졌다. 인민일보 역시 공급 과잉 상황으로 인해 중국 10대 태양광 유리기판 제조업체들이 집단적으로 30% 감산을 결정했다고 전했다.

https://www.newspim.com/news/view/20250702000907

5. 강화되는 환경규제 … 글로벌 폐기물株 활활

각국 데이터센터 급증하자/ 건축폐기물 늘며 이익 '쑥'

관세전쟁에 공장이전 효과도/ 美 최대 처리업체 웨이스트

올들어 주가 13% 넘게 올라/ 日·中기업도 줄줄이 신고가

https://www.mk.co.kr/news/stock/11358056

6. “3년 내 석화업계 절반 사라질 가능성… 구조조정 시급”

미국 감세 법안이 재생에너지에 생각한 만큼 악재는 아니다.

이렇게 해석되는 것 같습니다.

퍼스트솔라가 장중에 6%대 급등 후 4%대 상승 마감이고요.

앨버말은 8% 급등 마감입니다.

중국 쪽에서 태양광 생산 감산 소식도 나오고요.

우리는 화석 연료를 재생에너지가 처음으로 이기기 시작하고요.

미국 2차 전지 관련주나 리튬 종목들이 좋아서

우리도 오늘 좀 긍정적으로 볼 생각이고요.

우리는 나트륨 관련 테마가 좋았습니다.

세상에 자이글이 급등하는 모습을 다시 보게 됩니다.

아마 저가라 생각하고 수급으로 올리는 것 같은데

계속 적지만 2차 전지는 한계가 있다. 지수 올리고 싶을 때 움직이는 종목이다.

줄 때 잘 챙기자! 이렇게 봅니다.

1. 적자 또 적자…방전된 '2차전지株'

배터리 3社, 2분기 실적전망 '흐림'/ 주가 반등 있었지만 다시 하락세

관세·IRA 폐지 등 美 불확실 지속/ 하반기 업황 개선 등 긍정 의견도

https://www.sedaily.com/NewsView/2GV70OCB5E

2. 전기차 배터리 사용량 증가에도…K배터리 점유율 10%대로 ↓

1~5월 전기차 배터리 사용량 38.5% 증가

K배터리 3사 점유율 21.9→17.4%로 줄어

"재정비로 안정적 수요 기반 확보해야"

https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=04047526642230584

기사 보시면 답이 없지 않습니까? 점유율이 이제 10%대로 내려왔는데

무슨 추세 변화가 생기겠습니까?

1..애경산업 인수전 흥행…애경케미칼 16% 치솟아

애경산업 인수 후보 4곳 압축에…애경케미칼 급등 [특징주]

2. S&P "韓기업 신용등급 전망 악화...4대 구조적 변화 직면“

국제 신용평가사 S&P는 한국 주요 기업들의 올해 신용등급 전망이 중국발 공급과잉 등 구조적 변화로 인해 전년 대비 악화했다고 2일 밝혔다.

https://view.asiae.co.kr/article/2025070214382706532

3. 롯데그룹 신용등급 하락, 파킹형 ETF도 영향받나

# 아시아 시장 이야기

1. 트럼프 “베트남과 무역 협상 타결”

트럼프 “베트남과 무역협상 체결…상호관세율 20%로 인하”

2. [올댓차이나] 홍콩 증시, 中 경기대책 기대에 반등 마감…H주 0.54%↑

3. [올댓차이나] 대만 증시, 막판 매수세에 소폭 상승 마감…0.1%

4. [오늘 A주] 이틀 상승후 조정...감산 소식에 태양광 섹터 급등

상하이종합지수 3454.79(-2.98, -0.09%)

선전성분지수 10412.63(-63.66, -0.61%)

촹예반지수 2123.72(-24.20, -1.13%)

커촹반50지수 982.64(-12.16, -1.22%)

https://www.newspim.com/news/view/20250702000907

5. 중국의 금융 업체들은 하반기 중국 증시가 서서히 상승할 것이라는 관측을 내놓고 있다. 둥관(東莞)증권은 이날 보고서에서 "7월에는 기업들의 실적 공시가 잇따를 것이고, 중앙의 고위급 회의(정치국회의)가 경제 문제를 다룰 것인 만큼, 시장은 이에 대해 반응을 보일 것"이라며 "중장기적으로 외부 환경의 불확실성이 여전히 존재하지만 중국의 정책이 경제를 지지하고 하방 압력에 대응하는 추세는 명확하다"고 설명했다.

둥관증권은 "중국의 부양 정책이 효과를 거두면서 중국 경제의 펀더멘털 개선에 대한 기대감이 서서히 개선되고 있다"며 "중국 증시에는 중장기 투자자금이 지속 유입되고 있는 점도 긍정적"이라고 평가했다.

선완훙위안(申萬宏源) 증권은 "중국의 부양책은 내수 확대와 소비 촉진에 초점이 맞춰져 있다"며 "부양책과 제도 개혁이 동시에 이루어진다면 내수가 지속 확대될 것이며, 경제의 고품질 발전을 뒷받침할 것"이라고 내다봤다. 이어 "보조금 정책과 서비스 소비 지원, 소득 분배 개혁, 사회 보장 완비 등을 목적으로 하는 정책들이 지속적으로 발표될 것"이라고 전망했다.

https://www.newspim.com/news/view/20250702000907

6. 중국, 이익 재투자한 외국기업에 10% 환급

7. 중국, 외국인 투자 유치 위해 세금 인센티브 도입…재투자시 10% 공제

EU·미국과 무역 긴장 속 개방성 어필, 자본 유출 대응책 마련

2024년 순 자본유출 1,680억 달러 기록, 1990년 이후 최대 규모

https://www.g-enews.com/ko-kr/news/article/news_all/2025070215005542710c8c1c064d_1/article.html

8. 화웨이, 내년 5월 미국에서 정식 재판받는다

미국 연방법원이 중국 최대 통신 장비 업체 화웨이가 기술 탈취와 대이란 제재 위반 혐의가 없다고 주장하며 제기한 기소 무효 신청을 기각했다. 이로써 화웨이는 내년 5월 미국 정부를 상대로 본격적 재판을 진행하게 됐다.

https://www.khan.co.kr/article/202507021547001

9. 中, 자국 정보 유출은 차단…해외 데이터는 의무 수집

국가 주도로 '데이터 주권' 위협

로봇 등 첨단기술 고도화에 활용

국가 정보력 강화하려는 목적도

https://www.hankyung.com/article/2025070245841

미국 시장이 상승인데 알리바바 –2%대 핀둬둬, 징둥이 –1%대 바이두만 상승입니다.

오늘 아시아 시장은 베트남 관세 협상 타결을 어떻게 반영하는지 봐야 할 것 같습니다.

어제 일본이 트럼프에 실컷 두들겨 맞아서

일본 쪽에서 뭔 변화가 있는지 지켜볼 일이고요. 일본에 변화가 없다면

오늘도 일본은 하락하나? 9시 개장하는 아시아 시장 분위기를 좌우할 것 같습니다.

중국이 외국기업 유치를 위해 10% 수익 환급한다는데

뭔 간첩법 만들어서 칼 들고 겁박하면서 환급 이야기 하는지 모르겠습니다.

기업이 들어올 환경부터 만들어야지 쩝

과창판이 어제 제일 크게 하락입니다.

1000이 저항, 960선이 지지선 뭐 이런 박스권 흐름이네요.

하반기에는 좋다는 기사인데 쩝 상반기에 그 난리 치면서 부양한다고 하는데도

저런 모양인데 하반기라고 좋아질까 싶고요.

큰 정치적 변화가 생겨서 1인 체재에 변화가 생긴다면

뭐 고려해 볼 만하겠죠.. 투자를

1. “우리가 망한다고? 中 전기차 판매 성장세…출혈 경쟁은 고민

신에너지차 제조사, 6월에도 신차 판매량 성장세 유지

BYD, 상반기 판매 33% 증가…훙멍·리프모터 최대 실적

할인 정책에 수익성 악화 우려, 정부 ”보조금 정책 지속“

https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=04103286642230584

2. 테슬라와 현지 경쟁사들이 뒤처지지 않으려고 노력하는 가운데, 샤오펑은 꾸준한 판매로 중국의 전기차 가격 전쟁에 맞선다

샤오펑은 중국에서 치열한 가격 전쟁이 벌어지는 가운데 8개월 연속으로 월간 차량 인도량이 3만 대를 돌파했다고 발표했습니다.

중국 자동차 시장의 고급 세그먼트를 타겟으로 하는 샤오펑의 미국 상장 경쟁사들은 판매 증가세가 미미했습니다.

BYD는 6월 승용차 판매량이 377,628대를 기록하며 시장 거물의 자리를 지켰습니다.

https://www.cnbc.com/2025/07/02/xpeng-china-ev-price-war-zeekr-nio-xiaomi-xpeng-tesla-li-auto-byd-june-sales.html

3. ‘BYD 씰 다이내믹 AWD’, 호주-일본보다 1000만 원 싸게 산다

국내 경제지가 여론 전으로 중국 전기차 어렵다는 기사 많이 내고 있고

비야디가 생산 조절한다. 빚이 많다. 이런 이야기가 나오지만

일단 판매는 잘 됩니다.

2번 기사처럼 중국 전기차 고급화 전략도 나오고요.

오늘 미국 시장에서는 리오토가 –2%대 니오도 하락

하지만 샤오펑이나 지커는 상승 혼조고요.

우리 언론 중국 전기차 기사는 일부 과하다는 생각으로 보고 있습니다.

1. 관세 악재에도… 현대차-기아 美서 상반기 최대 실적

2. 트럼프 관세 결국 차값에…일본차 인상에 기아차는?

3. 중국서만 만들던 EV5 기아, 국내서 생산·판매

이르면 3분기 광주공장서 생산

EV3·4 이어 전기차 공략 가속

https://www.hankyung.com/article/2025070245941

4. 미국 상원 통과한 감세법안 보니…반도체 웃고, 전기차 울고

5. 패닉바잉 끝나고 관세 비용 결국 소비자 가격에…현대차기아는?

https://v.daum.net/v/20250702182814836

포드, GM 4, 5% 상승을 비빌 언덕 삼아보자고 했는데

현대차가 대체거래소에서 반응이 좋았습니다.

정규장에서는 지수가 밀려서 그런지 현대차, 기아 모두 1%대 상승이지만

그래도 선물 지수가 –1.6%대 하락까지 하락하는데도 상승 유지했으니 칭찬하고요.

어제 외국인이 가장 많이 판 업종이 운수장비 –1429억입니다.

그나마 기관이 며칠 연속해서 현대차, 기아를 사줘서 지금 주가가 만들어졌고요.

오늘도 포드가 3%대 GM이 1%대 상승입니다.

도요타가 0.27%, 혼다가 1.6% 상승이어서

내연차나 미국 기준 해외 자동차 종목들이 양호하고요.

1. 미국 자동차 판매 2분기 7%↑…관세 패닉 바잉 종료에 6월 둔화

2. 현대차·기아, 미국 판매 증가 흐름 주춤...'관세 패닉 바잉' 끝

현대차그룹, 미국서 1~6월 역대 최고 실적

6월, 가격 인상 분위기 속 판매 둔화 조짐

https://www.newsfreezone.co.kr/news/articleView.html?idxno=634289

관세로 차 값 오르기 전에 사자! 이것 때문에 판매가 잘 되었고

7월부터는 둔화될 것이라는 이 기사가 현대차가 넘어야 할 산입니다.

판매 둔화 예상, 트럼프 관세나 감세 법안에서 자동차 보조금 우려

이런 것이 합쳐지면 자동차 상승이 제한적일 것이고요.

현대차나 기아는 이걸 반영해서 다른 종목, 업종 달릴 때 못 가서

선반영되었다. 이렇게 해석되면 다행이고요.

오늘 시장은 어떻게 해석할지 고민스럽네요.

그래도 기관이 꾸준히 사고 있으니 상승은 하지 싶습니다.

1. 정부, 4.7조 규모 ‘넥슨 지주사’ NXC 지분 매각 본격화

정부 "넥슨 지분 텐센트에 매각 검토 '사실 아냐'"

2. "오겜은 오겜이다" 오겜3 '압도적 세계 1위'…관련주 급락세 '진정’

3. 롯데웰푸드 인도 통합법인 앞세워 연매출 1조 달성..빙과·빼빼로 기대

# 우리 시장 이야기

수요일 증시랑 정 반대 현상이 나왔습니다.

수요일은 1.9% 가까이 급등 후 상승 분 대부분 반납했고요.

어제는 –1.67% 하락하고 또 다 말아 올리는 분위기였고요.

뭐 하락은 했지만 말입니다.

일본이 –1%대 하락까지 보는데 장 초반 0.3%대까지 상승해서 뭐지?

이랬는데 9시 40분 근처부터 무너졌습니다.

수요일도 9시 30분 근처에서 변화가 나오고요.

일단 한국, 일본의 하락 핑계는 관세입니다.

1. 다음 타켓은 일본..."일본, 버릇 나쁘네" '막말' 쏟아내는 트럼프

"버릇 나빠져" 트럼프 日 비난 위험수위…무역협상에 무슨 일?

관세 인하냐 표심이냐…트럼프 압박에 시험대 오른 일본

2. [종합] 트럼프, 관세 협상 마감 앞두고 日 집중 비난…日 '진퇴양난'

트럼프 "日, 잘못 길들여져 합의 하기 어려워"

日, 참의원 선거 앞두고 돌파구 마련에 부담

말 잘 듣던 일본이 덤비나 싶었는지 트럼프가 아주 일본 비난을 원색적으로 했고요.

이걸 일본은 개장 때 바로 반영했고

우리는 9시 40분 이후 반영했다는 것인데

여기는 수급이 원인입니다.

외국인이 9시 40분 전까지는 선물을 그렇게 매도 안 하다가 그즈음–1500억 가까이

확 늘려버렸습니다. 콜도 매도하고요.

특징은 외국인이 현물 –4000억대 선물 –3000억대 매도를 장 마감까지 유지했다는 것이고요.

저녁 미국 시장이나 다음날 시장 대응으로 매도분을 일정 부분 거둬들이는데

어제는 그 현상이 없었고요.

1. '3%룰' 포함 상법… 여야, '전격 합의'

2. 상법 개정에 셈법 복잡한 기업들…EB·CB 발행부터 소각·상폐까지 분주

3. 개미 숙원 드디어... 상법 개정 합의로 '코스피 5000' 탄력 받나

여야, 3일 본회의서 상법 개정안 처리 합의

'3%룰', 이사 충실의무 대상 확대 등 포함/"자본시장 선진화의 첫 발판 마련" 평가

집중투표제·감사위원 확대 등 남은 쟁점도/ "꾸준한 제도 개선 없으면 단기 상승에 그쳐"

https://www.hankookilbo.com/News/Read/A2025070216280001311?did=NA

좀 더 특이한 것은 대체거래소입니다.

분명 정규장 마감 후 상법 개정 여야 합의 소식인 나왔는데 대체거래소에서 큰 변화가

없었습니다. 시장이 호재라 생각하면 분명 변화가 나올 것 같은데 말입니다.

6시 개장 한 야간 선물도 하락도 하다가 미국 시장이 반등하면서 상승 전환했지

우리 시장 반응은 미미했다는 생각입니다.

왜 상법 개정을 바로 호재로 반응하지 않을까?

이게 오후, 저녁, 새벽 내내 고민이었습니다.

심지어 MSCI 한국 지수도 출발은 하락이었으니 우리 상법 개정이 더 이상 호재가 아닌가?

이런 고민이 되더군요.

<< 여야, ‘3%룰’ 포함 상법개정안 합의…집중투표제는 추후 논의>>

강력한 상법 개정을 기대했는데 집중 투표제가 보류되고 감사인 수도 2인 이상 확대하는 것이

쟁점이 된 것으로 큰 호재로 안 보나? 이런 걱정을 합니다.

오늘 상법 개정이 시장이 어떻게 해석하는지가 중요합니다.

1. 트럼프 '한푼도 줄 필요 없다' 배짱 튕기더니... 美, 반도체법 유지[이상은의 워싱턴나우]

칩스법 없앤다더니, 세액공제 더 늘린 트럼프

2. 美 상원, 반도체 세액공제 35%로 확대...삼성 등 수혜 기대감

‘상원 통과’ 트럼프 법안, 반도체 세액공제 25%→35% 확대···미국 내 공장 유치 탄력

https://www.khan.co.kr/article/202507021544001

3. 삼성 인도 역습 시작됐다…샤오미·오포 꺾고 스마트폰 2위 탈환

1Q 중저가·프리미엄 8종 출시/ 물량 공세 전략으로 순위 반등

4. 'HBM 큰손' 엔비디아 찾아간 삼성 반도체 수장, 납품 성사될까

5. "삼성전자, 엔비디아와 공급 논의" 2분기 실적 바닥 찍을까

HBM4부터 2나노까지...삼성전자, 하반기 반등 '시동'

6. [단독] 메모리 수장 인선 검토까지…삼성 반도체 '1위' 자존심 회복에 박차

HBM4(6세대) 양산 앞두고 전열 재정비, ‘패키지 완성도’ 끌어 올려

미국 시장에서 어제와 다른 현상이 나왔는데

어제 하락했던 반도체 대형주들이 오늘은 다 상승입니다.

TSMC가 거의 4%대 엔비디아 2%대 브로더컴도 1.9% 정도

마이크론 상승이 살짝 아쉬운데0.7% 정도

미국 감세 법안에서 그렇게 겁박하던 칩스법인데

어라! 세금 혜택을 35% 확대하네요. 이게 오늘 우리 반도체 2대장을 어떻게 움직이나?

요게 두 번째 관건입니다.

미국 반도체처럼 오늘은 둘 다 강한 상승이면 지수에 호재겠죠.

어제는 삼성전자, 하이닉스 둘 다 외국인은 매도고요.

삼성전자만 기관이 매수했습니다.

아마 대체거래소에서는 둘 다 상승이 제법 나오는데 이걸 정규장에서 유지하느냐가 관건이겠고요. 대체거래소에서 급등 후 개장 초는 흔들리는 경우가 많아서

요즘 대체거래소 주가만 믿고 덤비면 낭패당하기 쉽습니다.

현대차가 대체거래소 개장 때는 4% 급등하고 2%대 유지하다가

정규장에서는 1%대 상승으로 밀리죠.

대체거래소가 뭐 천하 단타 대회가 되는 것 같습니다.

정리하면

상법 개정과 반도체 호재, 베트남 관세 협상 소식이

우리 시장에 얼마나 호재로 작용하는지 지켜볼 일인데 지금 계속 외국인이 코스피

매도하지 않습니까? 오늘 정도는 매수해줘야 한다. 이런 생각입니다.

1. 트럼프 관세 발언에 증시 ‘스트레스’…코스피, 3075선 마감

코스피, 상호관세 유예 만료 앞두고 '숨고르기'…외인 '팔자’

관세 우려에 한국·일본 증시 하락

코스피, 3070선 하락 마감… 외국인 3300억원 '셀코리아'

코스피 3거래일만에 약세 3,070대 마감…조·방·원 동반 하락

2. 코스피 3,070대 마감…조선·방산·원전 일제히 하락

3. [특징주] 테슬라 급락에도 2차전지株 반등…장중 저가 매수세 유입

4. 밸류업 vs AI-방산 엎치락뒤치락… 자고 나면 바뀌는 시총 5위

한화에어로 올 시총 154% 급증

두산에너빌 시총 43조까지 치솟아/ KB금융 주주환원 강화하며 강세

AI 수혜 네이버도 5위 경쟁 참전/ 현대차 추월 허용하다 자리 지켜

https://n.news.naver.com/mnews/article/020/0003645473

5. 주주환원 확대 매력에…韓美 은행주 전성기

6. 2차전지 덜어낸 국민연금, 증권·원전株 지분 늘렸다

7. 코스피 하락장 속 내수주는 '꿈틀'

트럼프 "관세유예 연장 안할 것"

음식료·패션 등 소비주 반사이익

8. "드디어 우리 차례"…조·방·원 주춤하자 제약·바이오 들썩

셀트리온·알테오젠 5%대 상승

주도업종 조정에 저가매수 몰려

기준금리 인하 땐 재조명 기대

https://www.hankyung.com/article/2025070244911

9. 지주사株, 상법 개정 앞두고 숨고르기…"중장기적 리레이팅 시작"

HS효성·한화·LS 등 상승분 반납하고 일제히 하락

차익 실현 매도세로 인해 주춤

여야 상법 개정안 합의…3일 본회의 처리할 듯

"지주사 향후 가치, 주주 귀속 현금흐름 등 관건"

https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=04375526642230584

어제 시장 큰 변화는 기존 주도주였던 조선, 방산, 원전이 크게 쉬고요.

상법 개정 기대감으로 상승한 지주사도 쉬고요.

못 난이 취급받고 소외받았던

2차 전지, 제약 바이오, 일부 금융주가 상승한 것입니다.

일단 일시적으로 보는데 오늘 상법 개정으로 다시 지주사나 관련 종목이 달리면

음 상법 개정 기대감이 연속되는구나!

지주사나 포함 상법 개정으로 달린 종목들이 흔들리면

뉴스에 팔라! 뭐 이렇게 해석해야겠죠.

이상한 것은 포스코입니다.

오를 때는 지주사로 가나 싶다가도 어제 같이 다른 지주사 다 빠지는데

2차 전지로 해석되나 싶을 정도로 4% 상승이고요.

정작 SK이노베이션 –6.96%, 삼성SDI는 0.45% 정도 상승인데

포스코가 정말 좋네요.

세 번째로 확인해야 하는 것이 바로 주도주 변화일 것이고요.

좋다. 상승하는데 무슨 돈으로 올릴거냐?

1. '허니문 랠리' 올라탄 개미들… 中·홍콩 주식 팔고 국장으로

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5. "여기가 수익률 4배나 높네"…한달 새 뭉칫돈 3조 몰렸다

‘불장’에 한달새 3조 넘게 유입…국내 주식형 ETF 설정액 50조 돌파

국내 주식형 ETF 설정액 50조 넘어서

코스피 한달새 14% 급등에 국내형 자금 집중

고배당·증권·지주사 등 정책수혜 상품에 순유입

"더 강한 상승세"vs"숨고르기" 전망은 엇갈려

https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=04309926642230584

증시 예탁금이 70조로 올라왔다고 하죠.

외국인이 매도해도 동학 개미가 수급에 나서면 가능성이 없지는 않겠죠.

특히 200조로 성장한 ETF 시장입니다.

지수, 업종 ETF가 많이 상장되었는데 사실 이게 독이 될 수도 있습니다.

지수 하락 때는 매도가 매도를 부르게 되는데

상승 장에서는 매수가 매수를 부르죠.

예를 들면 지난 SK이노베이션 급등 때 종목 급등이 관련 업종 ETF 전체에

상승 기운이 되면서 업종을 밀어 올리는 역할을 합니다.

무슨 돈으로? 이런 질문에 답은 동학 개미 70조!

이렇게 답하고요.

<< 이 대통령 "주식이 부동산 대체투자로 자리잡게 다양한 방안 마련"

李대통령 “주택만 투자하면 불안 심화...주식을 대체수단으로”

[속보] 李 대통령 "주식을 부동산 대체투자로...방안 마련">>

"주식으로 생활비 벌게" 대통령이 민다…'배당소득세 인하' 수혜주는?

https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2025070214245032399

저는 어제 상법 개정 협상보다 대통령 발언이 더 호재였다는 생각인데요.

주식이 부동산 대체투자로 자리 잡는 방안 마련하라!

이 소식이 호재였다고 봅니다.

주택 담보 6억 제한하면서 나온 의견들도 응! 부동산 안돼!

주식 사라는 소리야! 이런 내용이 제법 나왔는데

대통령의 주식 시장에 대한 확고한 부양 의지를 확인하고

트럼프 관세 압박을 시장이 이긴 것이 아닌가?

저는 이런 판단도 했습니다.

1. ‘밸류업 2년차’ 공시 참여 156개사…상반기 자사주 소각액 15.5조

밸류업 공시 156개사 참여...상반기 자사주 소각 규모 15.5조 육박

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한솔PNS ·텔코웨어 공개매수 잇따라 실패...비올 소액주주들 "공매가 올려라" 저항 거세

https://www.moneys.co.kr/article/2025070213242528800

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상반기에만 28% 상승한 코스피의 향후 방향성을 두고 투자자들의 고민이 깊어지고 있다. 과거 '역대급 상승' 뒤엔 대부분 실망스러운 결과가 따라왔고, 고질적인 하반기 약세장과 글로벌 정세 불확실성 등으로 하반기에 대한 기대감이 줄고 있다. 반면 역대 대선 이후 상승률과 강력한 내수 회복 기대감 등은 호재로 꼽힌다.

https://www.dt.co.kr/article/12001419?ref=naver

7. S&P "韓 올해 성장률 0.6% 전망…반도체 관세 영향 클 것"

관세 파고, 수출 중심 국가 韓에 타격

제약·반도체 관세, 한국에 특히 큰 영향

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스테이블코인, 통제 가능 구역·제도 틀 만들어야

가계부채, 지속 실행할 중장기 시계 정책 필요

"올해 한국의 경제성장률을 0.6%로 매우 낮게 전망하고 있다."

https://view.asiae.co.kr/article/2025070217423211407

상법 개정이 아무리 호재라도 기업이 협조해야 하는데

악용하는 사례도 나오고요. 기업 저항이 상당하겠죠.

이번 입법 과정에서 이런 모습이 제법 보였고요.